Jakarta, InvestorDailyOnline.com - Perkuat modal, PT Cakra Buana Resources Energi Tbk (CBRE) berencana menerbitkan maksimal 48 miliar saham baru melalui penambahan modal dengan memberikan hak memesan efek terlebih dahulu (PMHMETD) atau rights issue. Sebagian besar penerbitan akan digunakan untuk mengonversi utang senilai Rp858,59 miliar menjadi saham.
Direktur CBRE, Amanda Octania dalam keterbukaan informasi di Jakarta, menjelaskan, aksi korporasi tersebut diarahkan untuk memperkuat struktur permodalan perseroan melalui skema debt to equity swap sekaligus menyediakan tambahan modal kerja bagi operasional dan pengembangan bisnis. Disebutkan, saham baru yang akan diterbitkan memiliki nilai nominal Rp25 per saham.
Adapun harga pelaksanaan dan jumlah final saham yang diterbitkan akan ditetapkan lebih lanjut dalam prospektus rights issue. Sebagian besar saham baru akan dialokasikan untuk mengonversi hak tagih berdasarkan perjanjian promissory note dengan total nilai US$48,5 juta atau setara Rp858,59 miliar.
Perhitungan tersebut menggunakan kurs JISDOR pada 28 Agustus 2026 sebesar Rp17.703 per dolar AS. Adapun empat kreditur yang akan mengonversi utangnya menjadi saham CBRE terdiri dari PT Garuda Nusantara Mineral senilai US$20 juta atau setara Rp354,06 miliar, PT Saga Investama Sedaya sebesar US$12,5 juta atau Rp221,28 miliar, Yafin Tandiono Tan sebesar US$11 juta atau Rp194,73 miliar, serta Hilong Shipping Holding Limited sebesar US$5 juta atau Rp88,51 miliar.
Keempat kreditur tersebut telah menyampaikan surat komitmen untuk melakukan konversi utang menjadi saham dalam PMHMETD pada 28 Agustus 2026.
Sementara itu, sisa dana bersih yang diperoleh dari rights issue setelah dikurangi nilai konversi utang dan biaya emisi akan digunakan sebagai modal kerja. Dana tersebut ditujukan untuk mendukung kegiatan operasional dan pengembangan bisnis perseroan. Di sisi lain, PT Superkrane Mitra Utama Tbk. (SKRN) tidak masuk dalam skema konversi utang tersebut. Berdasarkan kesepakatan pembatalan Notice of Conversion per 30 Juni 2026, SKRN tidak akan mengonversi hak tagih senilai US$6,5 juta kepada CBRE.
Perseroan menyatakan pelunasan utang kepada SKRN akan dilakukan menggunakan arus kas internal maupun sumber pembiayaan lainnya. Untuk merealisasikan rencana rights issue, CBRE akan meminta persetujuan pemegang saham melalui Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa (RUPSLB) yang dijadwalkan berlangsung pada 16 Desember 2026.
Pemanggilan rapat akan dilakukan pada 24 November 2026, sedangkan daftar pemegang saham yang berhak hadir ditetapkan berdasarkan catatan pada penutupan perdagangan 23 November 2026.
Amanda menilai, konversi utang menjadi ekuitas berpotensi meningkatkan fleksibilitas keuangan perseroan. Langkah tersebut juga diharapkan dapat mengurangi liabilitas berupa promissory note dan memperkuat struktur permodalan untuk mendukung pengembangan usaha, termasuk ekspansi armada laut.
Selain memperkuat ekuitas, keterlibatan para kreditur utama dalam aksi korporasi ini diharapkan dapat mendukung prospek bisnis CBRE. Perseroan juga optimistis rasio leverage akan membaik setelah pelaksanaan rights issue sehingga memberikan ruang lebih luas untuk memperoleh pembiayaan strategis. (AHM)